Como detallamos en nuestro modelo de gestión, en Indexa son tres las características principales que buscamos a la hora de seleccionar un fondo indexado en el que inviertan nuestros clientes: liquidez, comisiones bajas y calidad del seguimiento del índice o tracking error.
Esto significa que buscamos los fondos que más fácilmente podamos comprar y vender sin afectar a su valor, que menores costes tengan para los clientes, y que sigan lo mejor posible el índice de referencia que estamos buscando replicar.
En Indexa Capital, revisamos constantemente el universo de los fondos indexados disponibles para seleccionar el más adecuado en cada clase de activo. En este artículo vamos a mostrar los fondos con mayores activos bajo gestión en Europa y en el mundo.
En Europa
De los aproximadamente 8624 fondos en euros (EUR) domiciliados y comercializados en Europa con más de 1 año desde que se lanzaron, y con más de 500 millones de euros de patrimonio, 893 son fondos indexados (un 10 %).
De los 893 fondos indexados europeos, estos son los 10 más grandes en volumen de activos gestionados (Asset Under Management, o AUM)
| # | Nombre | Volumen (M€) |
| 1 | Vanguard Global Bond Index Fund | 18.489 |
| 2 | iShares Developed World Index Fund (IE) | 14.252 |
| 3 | Vanguard Global Stock Index Fund | 13.050 |
| 4 | Vanguard Emerging Markets Stock Index Fund | 11.446 |
| 5 | Northern Trust World Custom ESG Equity Index Fund | 9.986 |
| 6 | Vanguard US 500 Stock Index Fund | 9.438 |
| 7 | iShares Emerging Markets Index Fund (IE) | 8.889 |
| 8 | Vanguard US Government Bond Index Fund | 6.899 |
| 9 | Lyxor Core STOXX Europe 600 (DR) | 5.918 |
| 10 | State Street Global Aggregate Bond Index Fund | 5.258 |
Fuente: Morningstar (15/05/2023)
M€ = millones de euros
Azul: fondos incluidos en nuestras carteras
5 de los 10 fondos son fondos incluidos en algunas de nuestras carteras:
- Los fondos Vanguard Global Bond Index (nº1) y Vanguard Global Stock Index (nº3) son los dos fondos que componen nuestras carteras de fondos de menos de 10 mil euros
- Los fondos Vanguard Emerging Markets Stock Index (nº4), Vanguard US 500 Stock Index (nº6), y Vanguard US Government Bond Index (nº8) están incluidos en nuestras carteras de fondos de más de 10 mil euros
En el mundo
Si realizamos la búsqueda entre fondos indexados de todo el mundo, de los 12.035 fondos indexados, los 10 más grandes serían:
| # | Nombre | Volumen (M$) |
| 1 | Fidelity® 500 Index Fund | 388.629 |
| 2 | Vanguard 500 Index Fund | 293.138 |
| 3 | Vanguard Total Stock Market Index Fund | 286.633 |
| 7 | Vanguard Total Bond Market II Index Fund | 247.369 |
| 4 | Vanguard Developed Markets Index Fund | 111.420 |
| 5 | Vanguard Total International Bond II Index Fund | 98.250 |
| 6 | Vanguard Value Index Fund | 95.921 |
| 8 | Vanguard Growth Index Fund | 83.796 |
| 9 | Vanguard Emerging Markets Stock Index Fund | 70.545 |
| 10 | Fidelity® Total Market Index Fund | 69.940 |
Fuente: Morningstar (15/05/2023)
M$ = millones de dólares estadounidenses (USD)
No incluimos ninguno de estos fondos en nuestras carteras en euros porque son todos fondos denominados en dólares estadounidenses (USD). Incluirlos supondría un mayor riesgo divisa sin que ello vaya asociado a un mayor pronóstico de rentabilidad, mayores costes y una fiscalidad más compleja para nuestros clientes. Por ello, para cuentas en euros, invertimos exclusivamente en fondos denominados en euros.
Conclusión
Que nuestros clientes se encuentren invertidos en algunos de los fondos indexados más grandes denominados en euros es importante para la estabilidad del valor del fondo a la hora de realizar compras y ventas, y para asegurar el acceso a sus ahorros en el momento en que los necesiten.
Si aún no te estás indexando con nosotros, no dudes en responder a nuestro breve test de perfil inversor (2 minutos) para ver qué cartera te podemos ofrecer.
Si ya eres cliente, no dudes en invitar a tus amigos y familiares y ambos os beneficiaréis de un descuento de comisiones en vuestra cartera de fondos.